BREAKING Banca Transilvania a ieșit pe piețele externe cu o nouă emisiune de obligațiuni senior non-preferred în euro, cu scadență de șase ani și opțiune de răscumpărare după cinci

Banca Transilvania, cel mai mare grup bancar din România după active, a lansat miercuri pe piețele internaționale de capital o emisiune de obligațiuni denominate în euro, de tip senior non-preferred, cu structură 6NC5 — șase ani maturitate nominală, cu opțiune de răscumpărare anticipată după cinci. Indicațiile inițiale de preț plasează spread-ul în jurul a 225-230 de puncte de bază față de mid-swap, urmând ca prețul final să fie stabilit în cursul zilei, după consultarea investitorilor instituționali. Decontarea emisiunii este programată pentru 22 aprilie 2026.

Tranzacția este aranjată de un consorțiu format din Goldman Sachs Bank Europe SE, J.P. Morgan, Morgan Stanley, Nomura și BT Capital Partners. Prezența simultană a patru dintre cele mai mari bănci de investiții din lume indică intenția BT de a atrage capital dintr-un spectru larg de investitori globali — fonduri din Statele Unite, Marea Britanie, Asia și Europa continentală — care nu participă în mod obișnuit la emisiunile regionale mai mici. Volumul nu a fost anunțat public, dar emisiunile benchmark în acest segment pornesc în mod uzual de la 300-500 de milioane de euro.

Contextul de piață rămâne favorabil pentru acest tip de instrument. La începutul anului 2026, CaixaBank a lansat o emisiune SNP de 1,25 miliarde de euro pe 11 ani care a atras ordine de peste 6,5 miliarde de euro, permițând reducerea spread-ului cu 32 de puncte de bază față de indicația inițială — un semnal că cererea pentru obligațiuni bancare europene subordonate se menține ridicată.